---

مدير صرف العملات الأجنبية متعدد الحسابات Z-X-N
يقبل عمليات وكالة حسابات الصرف الأجنبي العالمية والاستثمارات والمعاملات
مساعدة المكاتب العائلية في إدارة الاستثمار المستقل

---



في عالم تداول العملات الأجنبية ثنائي الاتجاه، يُمكن النظر إلى التداول نفسه على أنه الأصعب والأسهل في آنٍ واحد. هذا التصور الذي يبدو متناقضًا يرتبط ارتباطًا وثيقًا بمستوى التزام المتداول وعمق فهمه.

---

لا شيء في هذا العالم صعب أو سهل بطبيعته؛ يكمن السر في المبادرة. فالممارسة الاستباقية قادرة على تحويل حتى أصعب المهام تدريجيًا إلى مهام أسهل؛ أما التردد والعزوف عن المحاولة فيزيدان من صعوبة حتى أبسط الأمور. وينطبق هذا المنطق أيضًا على التطور المعرفي وعملية التعلم؛ فبالروح الاستقصائية والاستكشاف الاستباقي، يُمكن إتقان حتى أعمق المعارف تدريجيًا؛ أما بدون المبادرة في التعلم، فسيصبح حتى المنطق السليم غامضًا ومُحبطًا.
ويتجلى هذا المبدأ بوضوح في سيناريو تداول العملات الأجنبية ثنائي الاتجاه. بالنسبة للمتداولين، إذا ما انغمسوا في دراسة معمقة، ونظموا بشكل منهجي وأتقنوا نظام المعرفة، والمنطق السليم في هذا المجال، والخبرة العملية، والأساليب التقنية لتداول العملات الأجنبية، وبحثوا بدقة في العناصر الأساسية والمخاطر المحتملة للتداول، فإن منطق التداول المعقد في الأصل وإجراءاته التشغيلية ستتضح تلقائيًا، وسيُتخذ قرار التداول بثقة أكبر وأساس متين. قبل إتقان المنطق الأساسي وجوهر تداول العملات الأجنبية، غالبًا ما يقارن معظم المتداولين هذا النشاط بالأنشطة الاقتصادية التقليدية مثل فتح متجر فعلي، أو إدارة مصنع، أو إدارة شركة تجارة خارجية، أو حتى مجرد العمل لدى شخص آخر. عند هذه النقطة، يشعرون عمومًا أن تداول العملات الأجنبية أصعب بكثير من هذه المجالات، بل يعتبرونه أصعب شيء في العالم.
مع ذلك، مع استمرار المتداولين في التعلم والممارسة، وفهمهم الحقيقي للقوانين الكامنة وراء تداول العملات الأجنبية، وإدراكهم الدقيق للمنطق الأساسي لتقلبات السوق، واستخدامهم الماهر لمختلف الأدوات التحليلية واستراتيجيات التداول، وتطويرهم نظام تداول ناضجًا ومستقرًا، فإن نظرتهم إلى صعوبة التداول تتغير جذريًا. ثم يكتشفون أن تداول العملات الأجنبية أبسط وأسهل من الأنشطة الاقتصادية التقليدية التي تنطوي على تكاليف ثابتة عالية ومشاكل معقدة في سلاسل التوريد وقنوات التسويق، بل وأكثر مرونة وراحة من العمل لدى الغير، الذي يتقيد بساعات عمل ومكان محددين، ويحد من فرص نمو الدخل. هذا يقود إلى الاعتقاد بأن "تداول العملات الأجنبية هو أسهل شيء في العالم". هذا التحول في التصور ليس بالضرورة تغييراً في صعوبة التداول بحد ذاته، بل هو بالأحرى تحسن ملحوظ في قدرات المتداول ومهاراته الإدراكية، مما يُمكّنه من التحكم بفعالية في صعوبات التداول والتخفيف من آثارها.

في سوق تداول العملات الأجنبية ثنائي الاتجاه، يكمن السبب الرئيسي وراء تحقيق المتداولين الناجحين لأرباح فائضة في خبرتهم المتراكمة على المدى الطويل ومستوى إدراكهم المتقدم، وليس في الميزة المطلقة للمؤشرات الفنية التي يستخدمونها.

---

مقارنةً باختيار الأدوات، يُعدّ عمق فهم المتداول، ورؤيته، وعقليته، المتغيرات الأساسية التي تحدد نتائج التداول. ويتجلى هذا المنطق الجوهري بوضوح في سيناريو تداول العملات الأجنبية ثنائي الاتجاه. فعلى وجه التحديد، لا يعتمد منطق الربح لدى المتداولين المخضرمين القادرين على تحقيق أرباح مستمرة على تفوق أو قصور وسيلة فنية واحدة أو أداة مؤشر محددة (مثل أدوات التحليل الشائعة كالمتوسطات المتحركة)، بل ينبع من فهم عميق لأنماط السوق، وإدارة دقيقة للمخاطر، وفهم واضح لسلوكهم التداولي. باختصار، هو تجسيد مُركّز لصفات بشرية شاملة في التداول، وليس مجرد نتيجة لاستخدام الأدوات.
على النقيض تمامًا من المتداولين الناجحين، يواجه متداولو العملات الأجنبية العاديون صعوبات في تحقيق الربحية. تكمن المشكلة الأساسية في التحيزات المعرفية، حيث يستثمر معظم المتداولين العاديين طاقة كبيرة في تعلم تقنيات التداول، ويركزون بشكل مفرط على تطبيق المؤشرات المختلفة، متجاهلين تراكم الخبرة العملية وتطوير القدرات المعرفية. هذا النموذج التعليمي، الذي يركز على الأدوات أكثر من الفهم، يجعل من الصعب على المتداولين التعامل مع التحديات المعقدة للتقلبات ثنائية الاتجاه في سوق الصرف الأجنبي. غالبًا ما يجدون أنفسهم غير مبالين بتغيرات السوق، ويكافحون لتحقيق أرباح مستقرة.
من المهم توضيح أن تراكم الخبرة العملية وتحسين القدرات المعرفية لا يتحققان بين عشية وضحاها، بل يتطلبان استثمارًا طويل الأجل وتدريبًا منهجيًا. في هذه العملية، يتقن المتداولون أولًا تقنيات التداول الأساسية، ثم يكتسبون خبرة عملية واسعة، محولين المعرفة التقنية المجزأة إلى خبرة عملية قابلة للتطبيق. من خلال المراجعة والتأمل المستمرين، يرتقون بخبرتهم إلى مستوى فهم أعمق. هذا التطور التدريجي من التقنية إلى الخبرة، ثم إلى الفهم، هو المسار الأساسي للمتداولين لتجاوز عقبات الربح وتحقيق النجاح في التداول. أي محاولة لتجاوز مراحل تراكم الخبرة والتطوير المعرفي، والاعتماد فقط على الأدوات التقنية لتحقيق الربحية، ستكون في نهاية المطاف غير مستدامة.

في سيناريو التداول ثنائي الاتجاه لاستثمارات العملات الأجنبية، غالبًا ما تحدث أرباح المتداولين الكبيرة وخسائرهم الفادحة في الخفاء، وهي سمة تتناقض بشكل حاد مع مجالات الاستثمار التقليدية.

---

وبالمقارنة باستثمارات العملات الأجنبية، فإن نموذج تشغيل صناديق الاستثمار التقليدية أكثر شفافية وتوجهًا نحو التسويق. عادةً ما يروج مديرو الصناديق لأنفسهم ولمنتجاتهم بنشاط عبر قنوات متنوعة، ويكشفون بانتظام أو بشكل انتقائي عن بيانات الأداء. هدفهم الأساسي هو جذب المستثمرين للاكتتاب في منتجات الصناديق؛ ففي بيئة سوق طبيعية، تواجه منتجات الصناديق التي تفتقر إلى التسويق الاستباقي صعوبة في الحصول على الاهتمام الكافي من السوق وتدفقات رأس المال.
من منظور القطاع، تندرج استثمارات العملات الأجنبية ضمن فئة التداول خارج البورصة، مما يجعلها ذات طبيعة متخصصة وغير شائعة. والأهم من ذلك، أن البنوك المركزية في جميع أنحاء العالم، مدفوعةً بأهدافها الأساسية المتمثلة في الحفاظ على استقرار أنظمتها المالية وضمان القدرة التنافسية لصادرات التجارة الخارجية، تطبق عمومًا إجراءات تنظيمية ورقابية صارمة في سوق العملات الأجنبية، مما يزيد من عزلة المعلومات المتأصلة في هذا القطاع. في ظل هذه الخلفية، نادرًا ما يلجأ كبار حاملي الصناديق في سوق العملات الأجنبية إلى الإفصاح العلني المتكرر. لا تحدث إجراءات منسقة بين أطراف ذات صلة إلا في ظروف استثنائية تنطوي على تلاعب قصير الأجل بالسوق. وبالنظر إلى ممارسات السوق خلال العقدين الماضيين، نجد بالفعل حالات عديدة تلاعب فيها كبار حاملي العملات الأجنبية بالسوق من خلال اجتماعات ومفاوضات مشتركة، إلا أن هذه الحالات ليست هي القاعدة في هذا القطاع.
باختصار، يُعدّ الاستثمار في العملات الأجنبية وتداولها قطاعًا شديد السرية بطبيعته. فعملية التداول برمتها عبارة عن لعبة نفسية وتنافس في اتخاذ القرارات بين المتداولين الذين يعتمدون على بيانات السوق المعروضة على أجهزة الحاسوب. وسواء حقق المتداول أرباحًا طائلة بفضل دقة تقديره، أو تكبّد خسائر فادحة نتيجة تقلبات السوق أو سوء اتخاذ القرارات، فما دام الوسيط المعني لا يفصح بشكل استباقي عن معلومات التداول ذات الصلة، فإن هذه الأرباح أو الخسائر غالبًا ما تبقى مجهولة للعالم الخارجي. وهذا يؤكد السمة الأساسية للاستثمار في العملات الأجنبية وتداولها: طبيعتها الهادئة والمتواضعة.

في مجال الاستثمار في العملات الأجنبية في اتجاهين التجارة ، هذه الصناعة قد أظهرت خصائص بارزة من غروب الشمس الصناعة ، وفي الوقت نفسه ، فإنه ينتمي إلى مجموعة صغيرة من الصناعات مع محدودية قدرة السوق .

---

في الواقع ، على الرغم من أن سوق الصرف الأجنبي هو كبير في الحجم الاسمي ، فإن معظم البنوك المركزية في جميع أنحاء العالم قد ترسو أسعار الفائدة على الدولار في العقود الأخيرة ، وهذا الاتجاه العام في مجال السياسة العامة أدى مباشرة إلى تقلص كبير في أسعار الفائدة بين العملات المختلفة ، وعلى المدى الطويل في نطاق ضيق نسبيا . . . . . . . ومع ذلك ، باعتبارها واحدة من أهم مصادر الربح في تجارة العملات الأجنبية ، والحد من الفضاء مباشرة يحد من مساحة الربح من تداول العملات الرئيسية ، مما يجعل من مستوى الربح من المعاملات ذات الصلة بقوة مقفل في انخفاض الفاصل الزمني ، مما يجعل من الصعب تحقيق اختراق نوعي في الواقع .
بسبب القيود المفروضة على الربح جامدة الفضاء ، آفاق التنمية في صناعة العملات الأجنبية لديها سقف واضح ، والصناعة ككل إمكانات النمو محدودة للغاية . هذا الوضع يؤثر بشكل مباشر على نمط التنمية من المؤسسات في هذه الصناعة ، في حين أن معظم عمالقة صناعة الصرف الأجنبي في المرتبة الأعلى في العالم قد تعلق على النظام المصرفي الاستثماري على نطاق واسع ، إما أن يتم شراؤها من قبل البنوك الاستثمارية الكبرى أو أن تصبح الشركات التابعة لها . من وجهة نظر التخطيط الاستراتيجي من البنوك الاستثمارية الكبيرة ، وسيط العملات الأجنبية لا تأخذ الربح كهدف أساسي ، بل هو جزء مهم من استراتيجية العلامة التجارية التخطيط ، مع مساعدة من تخطيط الأعمال في مجال العملات الأجنبية لتعزيز شمولية وتأثير العلامة التجارية الخاصة بها . السبب الأساسي هو أن سوق الصرف الأجنبي نفسه قدرة محدودة ، من الصعب دعم أرباح ضخمة ، في الوقت الحاضر ، هذا المجال لم يعد تدفق الأرباح ، مجموعات المستخدمين المحتملين هي صغيرة نسبيا ، والنمو الحد الأعلى واضحة ، في سوق الصرف الأجنبي في كثير من الأحيان أصبحت البنوك الاستثمارية الكبيرة لتعزيز العلامة التجارية أداة ، وليس الربح الأساسي لوحة .
على أساس موضوعي الحكم على الوضع الحالي من الصناعات المذكورة أعلاه ، فإن هذه الورقة تقدم تحذير رسمي إلى المستثمرين الجدد في مجال الاستثمار في العملات الأجنبية : إذا كان هناك أي اتجاه آخر المهنية للاختيار من بينها ، ينبغي لنا أن نحاول تجنب الدخول في مجال الاستثمار في العملات الأجنبية ، بعد كل شيء ، هذه هي الصناعة التي لديها خصائص الغروب و عدد قليل من الخصائص . يجب أن يكون واضحا أن المستثمرين مع خبرة كبيرة في تشغيل رأس المال ، هذا التراجع لا ينبع من توقعات السوق متفوقة ، والقلق حول مصالح الآخرين ، ولكن على أساس فهم عميق لطبيعة الصناعة . في الواقع ، قبل الدخول في سوق العملات الأجنبية ، كان لدي الملايين من الدولارات في احتياطيات رأس المال التي تراكمت من خلال الاستثمار في مصانع التجارة الخارجية بدلا من التداول في العملات الأجنبية . بسبب سياسة مراقبة الصرف الأجنبي في الصين ، وأنا لا يمكن أن تذهب مباشرة إلى الخارج كمية كبيرة من الأموال ، والوصول إلى سوق الصرف الأجنبي هو فقط جزء من الأموال من أجل العثور على وسيلة مجدية للاستثمار ، وليس لأن هذا المجال لديه ميزة بارزة في الربحية .
وأخيرا ، من الضروري التأكيد على أن هناك فرضية المعرفية الأساسية في مجال تداول العملات الأجنبية والاستثمار : على الرغم من أن استراتيجية التداول العلمي يمكن تحقيق استقرار العائد السنوي من 10 ٪ - 20 ٪ ، ولكن في هذا المجال هناك تقريبا أي إمكانية مضاعفة أو عدة مرات من نمو رأس المال ، ناهيك عن تحقيق الهدف المتمثل في تحقيق الثراء بين عشية وضحاها . بالنسبة لأي مجموعة من الناس الذين يرغبون في المشاركة في الاستثمار في العملات الأجنبية ، فهم واضح من هذه الفرضية الأساسية هي أساس التهرب من قرارات الاستثمار غير العقلاني و علاج قيمة الصناعة بعقلانية .

في سوق الفوركس، يُعدّ الاستقرار العاطفي بلا شكّ أحد أهمّ المزايا التنافسية للمتداولين. فمقارنةً بعوامل التداول الأخرى، غالبًا ما يكون للعواطف غير المنطقية تأثير سلبي مباشر ومدمّر على قرارات التداول.

---

إنّ التقلبات الثنائية المتأصلة في سوق الفوركس، والتغذية الراجعة الفورية، تجعل عواطف المتداولين أكثر عرضةً لتقلبات السوق. وغالبًا ما يؤدي فقدان السيطرة العاطفية إلى انهيار منطق التداول، ما ينتج عنه خسائر لا يمكن تداركها.
من منظور التواصل الشخصي العام، يكون الناس العاديون أكثر تقبلاً للتواصل الهادئ والعقلاني والنقد البنّاء في المواقف اليومية. فحتى مع اختلاف الآراء، يضمن الهدوء العاطفي سلاسة نقل المعلومات. في المقابل، حتى لو كانت وجهة نظر الطرف الآخر منطقية وقابلة للتطبيق، فإنّ سوء أسلوب التواصل قد يُثير المقاومة بسهولة. ويتفاقم هذا الميل إلى إعطاء الأولوية للعواطف على الحقائق في سياق تداول الفوركس، ما يُنتج عواقب سلبية أشدّ وطأة. فبينما قد تؤثر المقاومة العاطفية في التواصل اليومي على العلاقات الشخصية فقط، فإنّ السيطرة العاطفية في التداول تُشوّه بشكل مباشر تقييم إشارات السوق وتُعطّل استراتيجيات التداول المُعتمدة.
في تداول العملات الأجنبية، تُعدّ الأمثلة السلبية لاتخاذ القرارات بدافع العاطفة شائعة للغاية. فعندما يُظهر السوق بوضوح علامات على تباين الاتجاه - أي عندما تتعارض مراكز التداول الحالية جوهريًا مع اتجاه السوق العام - يختار بعض المتداولين، مدفوعين بالتمني والاستياء ومشاعر سلبية أخرى، التمسك بمراكز خاسرة، متجاهلين حقيقة أن اتجاه السوق قد انعكس بشكل كبير. وهذا يؤدي في النهاية إلى تفاقم الخسائر. ويكمن جوهر هذا السلوك في أن المتداولين يُفضّلون عواطفهم الشخصية على قوانين السوق الموضوعية، ويستبدلون التقييم العقلاني لتحركات السوق الفعلية بافتراضات شخصية.
والأهم من ذلك، أن العديد من متداولي العملات الأجنبية يقعون في فخ "تفضيل المشاعر الشخصية"، حيث يركزون بشكل مفرط على خسائرهم الحالية ومعاناتهم الشخصية، متجاهلين في الوقت نفسه عوامل موضوعية أساسية مثل اتجاهات السوق، والتغيرات في السياسات، والمنطق الكامن وراء تقلبات أسعار الصرف. يُؤدي هذا التحيز المعرفي إلى حلقة مفرغة: فالخسائر تُثير مشاعر سلبية، تُعيق بدورها الفهم العقلاني للحقائق السوقية، مما يُفضي إلى قرارات غير عقلانية، مثل خفض متوسط ​​سعر الشراء أو تقليص الخسائر، وبالتالي تفاقمها.
في جوهر الأمر، يكمن النجاح في تداول العملات الأجنبية في تغليب العقلانية على العاطفة. فالمتداولون لا يستطيعون بناء نظام تداول مستقر في سوق الفوركس المعقد والمتغير باستمرار، وتحقيق النجاح على المدى الطويل، إلا من خلال التخلص الفعال من تأثير العواطف الذاتية، وتأسيس منطق لاتخاذ القرارات قائم على حقائق السوق، مع الاعتماد الدائم على عوامل موضوعية كاتجاهات السوق، وإشارات البيانات، وعتبات المخاطر كأساس وحيد لقرارات التداول. لا يُلغي التحكم في العواطف مشاعر المتداول الذاتية، بل يُوجهها نحو العقلانية، مما يسمح للحقائق الموضوعية بالسيطرة على قرارات التداول. وهذا أحد الأبعاد الرئيسية التي تُميز المتداولين المحترفين عن المتداولين العاديين في تداول العملات الأجنبية.

---

• 
• 

---

008613711580480

008613711580480

008613711580480

z.x.n@139.com

Mr. Z-X-N

China·Guangzhou

---